كلما تقدم التجار في مواصلة تعليمهم في "التحليل الفني"، أنهم غالباً ما سيبدأون الرحلة عن طريق المؤشرات. في هذا المسار مؤشرات عديدة، مع العديد من الوظائف والأغراض والأهداف
بعض المؤشرات قد تبدو انها تعمل بشكل أفضل من غيرها اعتماداً على أهداف التاجر؛ مما يؤدي إلى تفشي شعبية العديد من المؤشرات الأكثر شعبية. ومع ذلك، يجب أن نوضح شيئا في غاية الاهمية هنا: تاجر حكيم قال لي ذات مرة أن المؤشرات هي مجرد شكل من أشكال `خيال` المتوسط المتحرك. المؤكد، ان المؤشرات تستخدم تحركات الأسعار في الماضي من اجل بناء على قيمتها؛ مثل المتوسط المتحرك تماما.
وبما ان أسعار الماضي لا يمكنها التنبؤ بحركات الأسعار المستقبلية، ماذا يمكن لتفسيرملتف من الماضي لتلك الحركات (مثل مؤشر) ان يقدم للتاجر؟
حسنا، بينما لن تكون المؤشرات التنبؤية تماما قادرة على التنبؤ بتحركات الأسعار المستقبلية – أنها بالتأكيد تساعد التجار بناء النهج القائم على الاحتمالات في محاولة للحصول على ما كانوا يريدونه من السوق.
في هذه المقالة، سوف نناقش واحدا من المؤشرات أكثر شعبية في "التحليل الفني": مؤشرRSI ، أو مؤشر القوة النسبية.
على ماذا يحتوي مؤشر القوة النسبية؟
مؤشر القوة النسبية يعمل على قياس التغيرات في الأسعار على مدى الفترات X الماضية(على ان تكون x هي التي يمكنك إدخالها في المؤشر.)
إذا قمت بتعيين مؤشر القوة النسبية لفترات 5، أنه سيقوم بقياس قوة حركة سعر هذه الشموع ضد 4 السابقة (بالنسبة لمجموع 5 فترات الماضية ). إذا كنت تستخدم مؤشر القوة النسبية في فترات 55، فانك ستقوم بقياس قوة او ضعف هذه الشموع إلى آخر54 فترة السابقة . كلما زادت الفترة التي يمكنك استخدامها، كلما اصبح المؤشر بطيئا في التجاوب مع التغيرات الأخيرة في الأسعار.
تظهر الصورة أدناه مؤشرين RSI: يتم تعيين الأعلى مؤشر القوة النسبية في الاعلى هو ل 5 فترات ، والجزء السفلي هو ل 55 فترة. لاحظ نسبة عدم الانتظام في مؤشر القوة النسبية ل 5 فترات مقارنة ب 55 فترة. وهذا راجع بالاساس الى ان المؤشر يتغير بسرعة كبيرة نظرا لوجود فترات اقل مستخدمة لحساب القيمة الخاصة به.
ماذا يمكن أن يقول لنا مؤشر القوة النسبية؟
كمذبذب، مؤشر القوة النسبية سيقرأ قيمة بين واحد و 100، وسوف يقول لنا مدى قوة أو ضعف الأسعار على مدى عدد فترات الملاحظة. إذا كانت قراءة مؤشر القوة النسبية أقل من 30، التجار غالباً ما يفسرون ذلك بأن حركة السعر كانت ضعيفة، وان السهم او الزوج الذي يتم النظر اليه هو" في ذروة البيع"
الاستخدام الأساسي لمؤشر القوة النسبية
لأنه يمكن للوؤشر إظهار ظروف يحتمل أن تكون فيها الاسعار في ذروة الشراء أو ذروة البيع، غالبا ما يقوم التجار بالتقدم خطوة أخرى للبحث عن انعكاسات محتملة في الأسعار.
أبسط حالة لاستخدام مؤشر القوة النسبية هو التطلع للشراء عند تقاطع السعر أعلى وأكثر من مستوى30، مع الفكرة انه قد يكون هذا السعر يتحرك خارج إقليم ذروة البيع نظرا لقوة الشراء الناتج عن انخفاض سابق حاد في السعر. وسوف توضح الصورة أدناه ذلك:
فخ التداول مع مؤشر القوة النسبية
في طبيعتها، يعرض "مؤشر القوة النسبية" عيبا للتجار الذين يحاولون توظيف الاستخدام الأساسي للمؤشر.
مؤشر القوة النسبية، بطبيعته، يبحث عن الانعكاسات في الأسعار. عن طريق شراء عند تقاطع مؤشر القوة النسبية فوق 30 أو "ذروة البيع"، التجار هنا يشترون السوق التي قد بدأت في الانخفاض مسبقا؛ بطبيعتها صفقة معاكسة للاتجاه العام . وإذا كان التاجر يحاول البيع عندما يعبر مؤشر القوة النسبية أدنى مستوى70، فان السوق ظلت مستمرة في نفس الاتجاه بما يكفي لتكون في "ذروة الشراء"، والتاجر هو في صدد دخول صفقة بيع.
إذا كان السوق في حالة نطاق معين، يمكن أن تكون سمة مرغوب فيها في المؤشر، حيث يمكن للتجار غالباً الشروع في الدخول في الصفقات في حالة انحصار السعر بين مستويين مع مؤشر القوة النسبية. ومع ذلك، إذا كان السوق في حالة نطاق، يمكن أن تكون النتائج غير مواتية حيث لا تزال الأسعار تتحرك في اتجاه الزخم، تاركا بذلك التجار الذين فتحوا صفقات في الاتجاه المعاكس في موقف حرج. الصورة التالية سوف توضح هذه الحالة:
كما ترون في الرسم أعلاه، كانت تتجه الأسعار أعلى بشكل كبير جداً عندما حصلت أربعة فرص مختلفة للبيع بناء على مؤشر القوة النسبية مختلفة (كلها في حلقات حمراء). وعلى الرغم من حقيقة ان فرص البيع قد وقعت، الا ان الأسعار واصلت الاتجاه إلى الأعلى. إذا فتح التجار صفقات بيع بناء على ذلك فانهم سيكونون في موقف محفوف بالمخاطر يحاولون من خلاله إدارة تجارة خاسرة.
مما قد يكون مثيرا للقلق أكثر هو الحقيقة أن بعض التجار قد لا يستخدمون امر وقف الخسائر في صفقاتهم التجارية، والتاجر الذي يبحث للبيع في سوق وصول السعر الي ذروة الشراء لأن مؤشر القوة النسبية قد انتقل أدنى من مستوى 70، قد يجد خسائر تجارية كبيرة على اساس ان القوة التي تسبب أصلاً في قراءة المؤشر فوق 70 يواصل حمل الأسعار الى الأعلى.
عند التداول مع مؤشر القوة النسبية، تعد ادارة المخاطر ذو أهمية قصوى – حيث يمكن ان تتحول ظروف انحصار السعر بين مستويين اي النطاق الى الاتجاهات التي قد تكون اما صعودية او هبوطية، ويمكن للأسعار أن تتحرك ضد التاجر لفترة ممتدة من الوقت.
أرسلت بواسطة: أدارة الموقع |
|